VanEck, una reconocida firma de gestión de activos financieros, ha realizado un análisis revelador para maximizar rendimientos ajustados al riesgo en un portafolio criptomonedas. La firma sugiere una asignación ideal de 71,4% en bitcoin (BTC) y 28,6% en ether (ETH).
Portafolio Criptomonedas: Análisis de VanEck
En un estudio publicado el 11 de junio de 2024, Matthew Sigel, Patrick Bush y Denis Zinoviev, responsables del análisis en VanEck, determinaron la asignación optimal entre bitcoin y ether para obtener el índice de Sharpe más alto. Con esta configuración, se logró una volatilidad del 0,89%, un crecimiento anual compuesto (CAGR) de 1,32% y un ratio del 1,43%.
El análisis detalló cómo agregar hasta un 6% de criptomonedas a una cartera tradicional compuesta en un 60% de acciones y un 40% de otros activos puede mejorar significativamente los rendimientos ajustados al riesgo.
Optimización del Índice de Sharpe
El índice de Sharpe es crucial para entender la relación entre el riesgo y el rendimiento. La asignación de 71,4% en bitcoin y 28,6% en ether provino de extensivos cálculos que maximizan este índice, ofreciendo una combinación equilibrada de rendimiento y riesgo.
Los datos muestran que una inclusión equilibrada de BTC y ETH puede proporcionar enormes beneficios en términos de rendimiento, superando la volatilidad adicional introducida.
Proyecciones Futuras para Ethereum
VanEck proyecta que el precio de Ethereum (ETH) podría alcanzar los 22.000 dólares en 2030 en un escenario base. Sin embargo, en un escenario alcista, ETH podría llegar a los 154.000 dólares, mientras que en un escenario bajista, podría descender a 360 dólares.
Uno de los factores que podría impulsar significativamente la cotización de ETH es la aprobación de los ETF al contado por parte de la SEC de Estados Unidos. VanEck ya ha presentado la documentación necesaria para que estos fondos coticen en el mercado.
Ethereum como Disruptor Financiero
Ether es considerado no solo como una criptomoneda, sino como un activo con el potencial de disruptir plataformas financieras establecidas y grandes empresas tecnológicas. Su tecnología eficiente y la posible aprobación de los ETF al contado podrían ser catalizadores importantes para su valorización futura.
Finalmente, entender la asignación óptima de bitcoin y ethereum para maximizar rendimientos ajustados al riesgo es crucial para cualquier portafolio criptomonedas. Esta configuración no solo optimiza el rendimiento, sino que también mitiga los riesgos asociados con este tipo de inversiones emergentes.